19世纪中叶之后，印度文学进入了近代时期，反映民族觉醒、表现民族主义思想的作品大量涌现。这时，印度已经完全被英国殖民者所占领，资本主义经济产生并且得到初步发展，资产阶级和无产阶级逐渐形成，一批近代知识分子也迅速成长起来。这一切为民族的觉醒准备了条件，同时也奠定了近代文学的社会基础。
19世纪末和20世纪初，印度人民日益觉醒，民族矛盾日趋尖锐，并在1905年~1908年间形成了民族独立运动的高潮。在这种社会背景下，印度近代文学也取得了长足的进展。
印度近代文学包括许多种地方语言，如印地语、孟加拉语、乌尔都语、马拉提语、奥里萨语、阿萨姆语、古吉拉特语、旁遮普语、克什米尔语、信德语、泰米尔语、泰卢固语、马拉雅拉姆语等，此外还有英语，情况相当复杂。但是，其中最重要的是东印度的孟加拉语、北印度的印地语和以德里、勒克瑙两地为中心的乌尔都语文学。
孟加拉文学
孟加拉是当时印度经济、文化发展的先进地区，孟加拉语新文学也首先兴起，并推动了整个印度新文学的前进。
班吉姆·金德尔·查特吉（1838~1894）是孟加拉近代文学的先驱者之一。他写有历史小说《将军的女儿》（1865年）、《阿难陀寺院》（1882年）等。在这些作品里，他热情地颂扬了印度人民反抗侵略和压迫的战斗精神。如《阿难陀寺院》中有一首题为《礼拜母亲》的颂诗，洋溢着爱国热情，在印度各地广为传诵。他的另一类小说是表现现实题材的，如《毒树》（1872年）、《拉吉尼》（1874年）等。这些作品反映了社会上新旧思想的冲突，描写了妇女的不幸命运。
萨拉特·金德尔·查特吉（1878~1936）是孟加拉文学史上很有影响的作家。他的著名长篇小说《斯里甘特》（1917~1933）写的是男主人公斯里甘特和歌女拉佳拉克什弥的爱情故事。他们之间的感情是纯洁而热烈，但由于违背社会的传统习惯和道德，最后只得分手。小说画面广阔，塑造了几个生动感人的妇女形象。
此外，《嫁不出去的女儿》（1916年）写一个没有陪嫁的姑娘的不幸，批判了买卖婚姻；《道德败坏的人》（1917年）写两个年轻寡妇的痛苦，谴责了歧视寡妇的陋习；《秘密组织——道路社》（1929年）则直接反映政治问题，表现了争取民族独立的积极思想。
此外，用孟加拉语进行创作的作家，还有罗宾德拉纳特·泰戈尔。
印地语和乌尔都语文学
除了孟加拉语文学以后，印地语新文学的产生与民族解放运动的开展也有着密切联系。印地语新文学的启蒙者和开创者是帕勒登杜（1850~1885）。他在诗歌、散文和戏剧领域都留下了不朽的业绩。他的代表作六幕剧《印度惨状》（1876年）被认为是印地语文学中第一部爱国主义作品。这个剧本写的是印度现实的悲惨境况，饥饿、疾病、死亡、黑暗等等对于祖国的严重威胁。剧本的结局是悲剧性的：男主人公对于“印度的命运”的绝望，终于用匕首刺杀了自己。
除此之外，他的重要剧本还有《按〈吠陀〉杀生不算杀生》（1873年）、《信守不渝的国王》（1875年）、《金德拉沃里》（1876年）、《印度母亲》（1877年）、《尼勒德维》（1880年）等。
乌尔都语新文学也有很大发展，代表人物是诗人迦利布（1797~1869）。他的诗歌表现人民疾苦，反对宗教迷信，宣传平等博爱，同情劳动人民；他的书信格式新颖，文笔流畅。他的诗歌和书信在乌尔都语诗歌和散文发展史上占有重要地位。他用乌尔都语发表的主要作品有《迦利布诗选》、书信集《印度的芬芳》和《乌尔都语精粹》等。